再见，余额宝！再见，马云！

　　本文系融360专栏作者“懒先生说钱”原创作品，仅代表作者个人观点，不代表融360官方立场，转载请联系作者授权。

　　余额宝真是越来越不好用了。

　　从去年5月份开始，余额宝就逐渐下调个人账户持有余额宝的额度。

　　先是100万元，到25万元，10万元，再到2万元...

　　从今年2月1日起，余额宝又设置了每日申购总额限制，本来是原定于3月15日之后放开，但直到现在也没有看到任何松绑迹象。

　　最近，有消息称，余额宝又准备设置单日赎回上限。

　　如果这个消息属实，恐怕不少习惯买余额宝的朋友们又要伤心了吧？

　　限额1万

　　据说，在3月初，监管层就在相关会议上对T+0货币基金的相关细节进行了讨论。

　　而近期的一次闭门会议中，监管层对货币基金监管的讨论则更为细致。

　　此次监管层主要讨论的内容包括三方面的内容。

　　第一：投资者单日单账户每日快赎额度1万元；第二：货币基金份额不能用于支付；第三：基金公司和非银金融机构不能垫资，尤其是第三方支付机构不能垫资。

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　　余额宝真是越来越不好用了。

　　从去年5月份开始，余额宝就逐渐下调个人账户持有余额宝的额度。

　　先是100万元，到25万元，10万元，再到2万元...

　　从今年2月1日起，余额宝又设置了每日申购总额限制，本来是原定于3月15日之后放开，但直到现在也没有看到任何松绑迹象。

　　最近，有消息称，余额宝又准备设置单日赎回上限。

　　如果这个消息属实，恐怕不少习惯买余额宝的朋友们又要伤心了吧？

　　限额1万

　　据说，在3月初，监管层就在相关会议上对T+0货币基金的相关细节进行了讨论。

　　而近期的一次闭门会议中，监管层对货币基金监管的讨论则更为细致。

　　此次监管层主要讨论的内容包括三方面的内容。

　　第一：投资者单日单账户每日快赎额度1万元；第二：货币基金份额不能用于支付；第三：基金公司和非银金融机构不能垫资，尤其是第三方支付机构不能垫资。

　　（图片来源：网络）

　　对于余额宝用户来说，主要受到两方面影响。

　　首先是以后单日赎回额度受限制，超出一万元的部分只能T+1赎回，即当日提现，第二个工作日到账。

　　其次是以后将不能再选择余额宝进行支付。

　　所幸，这次内部会议的内容还只是讨论，并不是定论。

　　大势所趋

　　但我们必须承认的是，余额宝的限制会越来越多。

　　首先，余额宝所谓的T+0到账模式存在潜在的流动性风险。

　　一般情况下，实现T+0到账的宝宝类货基，都是采用了第三方机构（多为银行）先行垫资的方式，才能实现资金的实时到账。

　　（图片来源：网络）

　　但是对于余额宝来说，按现行1.6万亿元的规模来算，假如出现10%的快速赎回，银行就需要准备1600亿元的现金作为垫资。

　　但问题是，银行真的可以随时拿出这么多的现金吗？那如果是出现20%，甚至是30%的快速赎回呢？

　　这就导致，余额宝一旦遇到瞬时大规模的赎回事件，就会引发系统性风险。

　　其次，央妈今年准备用新方式来统计货币供应量（M2），而这个新方式就是要把货币基金纳入统计。

　　这就意味着，监管层对货币基金的关注度有所提高，未来“宝宝们”将面临更为严格的监管。

　　所以，不管是出于维护市场的稳定性考虑，还是为了保护投资者的资产安全，余额宝受限制都在所难免。

　　闲钱去哪

　　我一直比较看好余额宝，主要还是因为余额宝的流动性强。

　　余额宝不仅可以管理现金闲钱理财，还可以直接用于各种消费场景，非常方便。

　　但是，一旦余额宝设置了单日赎回限额，关闭了支付功能，不能再随取随用，余额宝唯一的优势也就没有了。

　　如果只是为了零钱理财的话，完全可以选择其他的替代品。

　　首先是一些互联网系宝宝们，比如京东金融的“京东小金库”，腾讯金融的“微信零钱通”等。

　　其次是一些银行系的宝宝们，收益率会比与互联网系略低一点，但其对接的基金基本都是自旗下的基金公司开发的产品，而且还能通过手机银行app进行购买。

　　（图片来源：网络）

　　如果你还是习惯于购买支付宝平台上的理财产品，建议每天定个闹钟准时九点钟开抢，一般情况下，抢购过程会持续半个小时。

　　小提示：如果你没开通余利宝，不建议把钱直接转入余额，因为余额不能直接购买理财产品，而且从余额提现到银行卡还要收0.1%的手续费。